Акции упали, поскольку волатильность на мировых рынках вызвана эскалацией напряженности на Ближнем Востоке, что привело к дальнейшему росту цен на нефть и золото. Казначейские облигации выросли в цене, поскольку покупатели вернулись на рынок.
Европейские фьючерсы указали на слабое начало, настроившись на снижение азиатских аналогов. Азиатско-Тихоокеанский индекс от MSCI — индикатор для бенчмарков в регионе — потерял 0,3% и приближается к крупнейшему недельному падению за два месяца. Казначейские облигации выросли, во главе с ростом 10-летнего долга, поскольку председатель Федеральной резервной системы Пауэлл предположил, что центральный банк США склонен снова сохранить процентные ставки на прежнем уровне на своем следующем заседании, пока он следит за ключевыми данными о росте. Доллар вырос.
Нефть превысила отметку в 90 долларов за баррель, а золото приблизилось к отметке в 2000 долларов за унцию после сообщения о том, что американские базы в Ираке и Сирии подверглись атакам беспилотников. Инвесторы также были на взводе после того, как американский эсминец в Красном море перехватил крылатые ракеты и беспилотники, выпущенные по Израилю повстанцами-хуситами в Йемене.
«Премия за риск в сырой нефти снова резко возросла», — сказала Вандана Хари, основатель консалтинговой компании Vanda Insights, ссылаясь на последние инциденты. «До тех пор, пока напряженность в отношениях между Израилем и ХАМАС будет оставаться высокой, сырая нефть будет оставаться подверженной дальнейшим скачкам на фоне признаков эскалации».
В других странах рекордное вливание дополнительных денежных средств в экономику Китая может оказать поддержку после того, как национальные акции стерли всю прибыль, наблюдавшуюся во время их массового возобновления, которое началось в конце прошлого года. В этом году экономика столкнулась с проблемами из-за отсутствия спроса и спада на рынке недвижимости.
Тем не менее, Morgan Stanley советует не покупать китайские акции во время падения, поскольку настроения на рынке, вероятно, останутся неустойчивыми, в то время как отток иностранных средств может сохраниться в краткосрочной перспективе. Между тем, опасения по поводу сектора недвижимости сохраняются из-за того, что Country Garden Holdings Co. не выплатила проценты по долларовым облигациям.
Рост казначейских облигаций произошел накануне новых выступлений представителей Федеральной резервной системы после того, как Пауэлл заявил, что будет осторожно повышать ставки, сославшись при этом на доказательства того, что политика не слишком жесткая. Свопы снизили предполагаемые шансы на очередное повышение ставки ФРС до уровня ниже 50% и заложили начало снижения ставки в июле по сравнению с сентябрем ранее.
Тем временем валютные рынки остаются в напряжении, поскольку министр финансов Японии Шуничи Сузуки заявил, что важно, чтобы иена двигалась стабильно и в соответствии с фундаментальными показателями, как раз в тот момент, когда курс валюты приблизился к 150 за доллар. Трейдеры также следили за внеплановыми операциями Банка Японии по покупке облигаций, поскольку доходность 10-летних облигаций приблизилась к 0,85%. Ранее рынки в основном игнорировали инфляцию в Японии, которая опустилась ниже 3% впервые более чем за год.