Азиатские фондовые индексы упали на опасениях, что политические решения основных центральных банков на этой неделе останутся «ястребиными», поскольку инфляция остается угрозой.
Рост цен на нефть набрал обороты, Brent достигла 95 долларов за баррель.
Акции в материковом Китае упали на спекуляциях о том, что восстановление экономики страны замедляется. Акции также упали в Японии и Австралии, хотя последняя сократила потери после того, как протоколы центрального банка показали более высокие препятствия для дальнейшего ужесточения. Федеральная резервная система определяет политику в среду, Банк Англии — в четверг, а Банк Японии — в пятницу.
Акции энергетических компаний выросли, поскольку Brent и West Texas Intermediate растут четвертый день на фоне напряженности на физическом рынке. Цена на нефть марки Brent превысила 95 долларов за баррель впервые с ноября.
«Мы все сейчас находимся под пристальным наблюдением центрального банка», — сказал Дэвид Чао, стратег Invesco Ltd. по глобальному рынку в Азиатско-Тихоокеанском регионе, за исключением Японии, поскольку инвесторы и политики учитывают повышение цен на нефть, неустойчивые данные по потребительским ценам из США на прошлой неделе и многое другое. «Кроме того, китайские данные — несмотря на то, что они превзошли консенсус-ожидания по многим показателям — по-прежнему показали, что рынок недвижимости пытается найти дно. Все эти переменные оказали давление на настроения рынка, поскольку мы приближаемся к решению FOMC», — сказал он.
Фондовые фьючерсы на акции в США и Гонконге практически не изменились после того, как индексы S & P 500 и Nasdaq 100 выросли в понедельник.
Позитивные новости от девелоперов Country Garden Holdings Co. и Sunac China Holdings Ltd. не смогли поднять настроения. Country Garden получила одобрение держателей облигаций по последнему из восьми выпусков местных облигаций, по которым она пыталась продлить выплаты, в то время как Sunac получила одобрение кредиторов по своей схеме реструктуризации долга.
Инвестиционный институт BlackRock понизил свой рейтинг акций развивающихся рынков до нейтрального с избыточного, заявив, что испытывающий трудности сектор недвижимости Китая по-прежнему тормозит рост, в то время как политические стимулы не так велики, как в прошлом, написали стратеги, в том числе Жан Буавен и Вэй Ли, в аналитической записке.
Доллар вырос по отношению к большинству основных валют, в то время как казначейские облигации практически не изменились. Юань ослаб по отношению к доллару США.
Учитывая прогноз ФРС об удержании процентных ставок на этой неделе, трейдеры будут сосредоточены на так называемой сводке экономических прогнозов с точечным графиком. Два основных вопроса заключаются в том, сохранят ли политики свои прогнозы относительно повышения ставки еще на 25 базисных пунктов к концу года и какое смягчение они намечают на 2024 год. В июне они прогнозировали сокращение на один процентный пункт.
«Вероятно, это слишком много, учитывая темпы роста и инфляции в США», — сказал Джоуи Чу, глава отдела валютных исследований в Азии в HSBC Holdings Plc, о возможных сокращениях в следующем году в эфире Bloomberg Television.
Инвесторам следует ожидать укрепления доллара, если точечные графики покажут меньшее снижение ставок, прогнозируемое на следующий год.
