Девелоперская группа «Эталон», контролируемая АФК «Система» Владимира Евтушенкова, объявила о масштабном привлечении капитала. 26 января совет директоров утвердил параметры дополнительного публичного предложения акций (SPO).
В рамках размещения группа планирует реализовать до 400 миллионов новых обыкновенных акций. Ценовой ориентир установлен на уровне 46 рублей за бумагу, что соответствует средневзвешенной цене за прошедший год. Окончательную стоимость совет директоров зафиксирует не позднее 10 февраля 2026 года.
Основная цель масштабного SPO — финансирование недавней крупной покупки. Летом 2025 года «Эталон» договорился о приобретении 100% акций АО «Бизнес-Недвижимость» у своего мажоритарного акционера, АФК «Система». Сделка оценивается в 14,1 миллиарда рублей, которые девелопер теперь планирует направить продавцу именно за счет средств от размещения.
Общая сумма, которую компания намерена привлечь, может достигнуть 18,4 миллиарда рублей. Половина этих средств, помимо оплаты покупки «Бизнес-Недвижимости», пойдет на развитие бизнеса и сокращение долговой нагрузки.
Приобретенный портфель включает 42 объекта коммерческой недвижимости и земли в Москве и Санкт-Петербурге. «Эталон» намерен использовать эти активы для реализации премиальных жилых и коммерческих проектов. Особый интерес вызывают участки в элитном Серебряном Бору, где девелопер планирует застройку под брендом AURIX.
Компания делает ставку на премиум-сегмент не случайно: операционные результаты показывают взрывной рост продаж в этом классе. В четвертом квартале 2025 года сделки в натуральном выражении выросли на 178% в годовом сопоставлении, а в денежном — сразу на 200%.
После завершения размещения для «Эталона» и его дочерних структур будет действовать 180-дневный локдаун на продажу акций. Для компаний АФК «Система» этот период составит 90 дней.
