Американские индексы в четверг выросли после публикации хороших макроэкономических данных экономики США. Доллар продолжил укрепление и по отношению к евро является самым сильным с 2003 года.
Доходность американских облигаций растет, нефть осталась без изменений, сильно упали котировки золота.
Индекс Dow Jones Industrial к закрытию вырос на 0,30 процента, до 19.852,2 пункта, S&P 500 прибавил 0,39 процента, достигнув отметки 2.262,0 базисных пункта, а Nasdaq Comp. поднялся на 0,37 процента, до 5.456,9 б.п.
В четверг на рынок в США поступало много данных макро, в том числе положительные показания индикаторов конъюнктуры: Philadelphia Fed, индекс настроений среди американских строительных фирм NAHB и индекс PMI для промышленности.
Увеличения на Уолл-Стрит возглавляют компании из финансового сектора, которым способствуют растущие доходности казначейских облигаций на мировых рынках.
Dow Jones Industrial, после резкого снижения в среду, возобновил движение к психологической отметке 20.000 ед.
DJI сильнее всего рос благодаря Goldman Sachs, а падение возглавил Nike. Среди компаний из индекса S&P 500 лучше справлялся финансовый сектор, а хуже всего недвижимость.
Заметно снижались акции Yahoo. Технологический гигант обнажил еще одно уязвимое место в безопасности своих систем, из-за чего произошла утечка личных данных более чем 1 млрд пользователей.
Вверх пошли котировки акций Mondelez International. На рынке появилась информация, что другой производитель продуктов питания — Kraft Heinz рассматривает возможность приобретения Mondelez.
Дорожали акции американских авиакомпаний. United Continental и American Airlines получали во время сессии даже четыре процента.
В центре внимания рынков по всему миру находится решения и проекции после декабрьском заседании Федеральной резервной системы США.
В среду члены правления ФРС приняли единогласное решение о повышении основной процентной ставки по федеральным фондам на 0,50-0,75% с 0,25-0,50 процента. Это первое повышение ставки в США в этом году.
Одновременно с этим, в среду впервые с момента введения проекции процентных ставок, их прогноз был пересмотрен в сторону движения вверх. Члены ФРС ожидают три повышения ставок в 2017 году, в то время как в сентябре ожидали двух повышений, как в 2018 году, так и в 2019 году.
Однако аналитики разделились в оценке ожиданий, что решения членов ФРС найдут свое отражение в решениях Федерального Комитета Открытого Рынка. Некоторые из них отмечают, что в декабре 2015 года регулятор заявлял о четырех увеличениях на протяжении всего 2016 года, и, наконец, решился только на одно.
Согласно другому мнению, ФРС в новых проекциях не принял во внимание ожиданий относительно последствий объявленных избранным президентом реформ, которые предусматривают, в частности, снижение налогов и увеличение фискальных расходов. Эти реформы дадут импульс pro-показатель инфляции для американской экономики, что может перевести на более крутой путь увеличения, чем указан в проекции ФРС.
В реакции на решение Федеральной резервной системы растут доходности долга США и укрепляется, в свою очередь, американский доллар.
Доходность 2-летних бумаг США выросла в среду на 11 б.п. и находятся на самом высоком уровне с 2009 года. Доходность 5-летних выросла за этот период на 20 б.п., до, 2,09%.Доходность 10-летних облигаций правительства США превысили в четверг 2,60%. то есть уровень 2014 года, увеличившись на 16 пунктов относительно среды.
Самый низким с января 2003 года является курс EUR/USD. С момента объявления решения ФРС, евро потерял к доллару уже более чем два процента. EUR/USD котируются по 1,041, хотя упускался уже ниже уровня 1,04.
Относительно американской валюты теряет также йена, которая слабеет к USD на 3 процента, начиная с вечера среды. Курс USD/JPY вырос до 118,1. Йена находится на самом низком уровне к доллару с января 2016 года.
Рынок нефти в четверг принес стабилизацию. Стоимость марки WTI остается без изменений на уровне $51 за баррель, а Brent растет на 0,3 процента, до 54,1 доллара за бочку.
ОПЕК намерена контролировать уровень производства членов картеля, — сообщил генсек организации. Государства-члены должны указать в информации ОПЕК данные об уровне экспорта сырья. Между тем, Ливия планирует запустить, после двухлетнего перерыва, свой самый большой терминал для экспорта нефти.
Контракт на золото падает на три процента, а на серебро более чем на шесть процентов.
В Европе к закрытию индекс Euro Stoxx 50 вырос на 1,2 процента. Немецкий DAX прибавил 1,1 процента, французский SAS 40 поднялся на 1,1 процента, а британский FTSE 100 приобрел 0,7 процента.
CPI В США БЕЗ СЮРПРИЗОВ
Потребительские цены (CPI — consumer price index) в США в ноябре выросли на 0,2 процента в годовом выражении (в соответствии с ожиданиями аналитиков). Базовая инфляция, то есть индекс, который не учитывает цен на топливо и продукты питания, составил 0,2 процента. Согласно прогнозам экономистов, базовый CPI составит 0,2 процента.
В течении года индекс потребительских цен составил 1,7 процента, а за вычетом цен на продовольствие и энергоносители — 2,1 процента. Здесь аналитики ожидали соответственно: 1,7 процента. и 2,2 процента.
PMI В АМЕРИКАНСКОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ ВЫШЕ 50 БАЛЛОВ
Индекс PMI, определяющий конъюнктуру в американском промышленном секторе, изучающийся Markit Economics, составил в декабре 54,2 пункта, — указано во вступительном отчете. Ожидалось показания на уровне 54,5 пункта. В ноябре индекс составил 54,1 пункта.
ИНДЕКС РЫНКА ЖИЛЬЯ NAHB В США В ДЕКАБРЕ ВЫШЕ ОЖИДАНИЙ
Индекс настроений среди американских строительных компаний, подготовленный National Association of Home Builders (NAHB) составила в декабре 70 пунктов. – сообщила NAHB. Месяцем ранее показатель был на уровне 63 очков. Аналитики не ожидали изменений этого индекса.
«Заметное повышение индекса можно отнести, в значительной степени, к улучшениям настроений после выборов в США, потому что строители рассчитывают, что новый президент выполнит обещания и откажется от громоздких регулирований, которые наносят вред малому бизнесу», — сообщил Эд Брэйди, председатель NAHB, комментируя опубликованные данные.
СНИЖЕНИЕ ЧИСЛА НОВЫХ БЕЗРАБОТНЫХ В США НА ПРОШЛОЙ НЕДЕЛЕ
Количество людей, обращающихся в первый раз за пособием по безработице на прошлой неделе в США снизилось на четыре тысячи, до 254 тысяч, против 258 тысяч.неделей ранее. Экономисты Уолл-Стрит ожидали, что число новых безработных составит 255 тысяч. Число безработных, продолжающих получать пособия составило 2,018 млн в неделю, которая закончилась третьего декабря — сообщил Департамент Труда. Здесь аналитики ожидали 2,003 млн человек.
ИНДЕКС PHILADELPHIA FED БОЛЕЕ ЧЕМ В ДВА РАЗА ПРОНЗИЛ ОЖИДАНИЯ
Индекс генерирующей активности PMI США составил в декабре 21,5 пункта. — сообщила ФРС Филадельфии. Аналитики ожидали индекс на уровне 9,1 пункта. Месяцем ранее индикатор показал плюс 7,6 пункта.
ИНДЕКС EMPIRE MANUFACTURING В ДЕКАБРЕ ВЫШЕ ОЖИДАНИЙ
Индекс деловой активности заводов в штате Нью-Йорк (Empire Manufacturing) вырос в декабре до плюс 9,0 пункта, с плюс 1,5 пункта в предыдущем месяце, — сообщила нью-йоркская Федеральная Резервная система. Аналитики ожидали, что индекс составит 4,0 пункта. Значение индекса деловой активности производительности выше нуля указывает на рост в этом секторе.
ЕЦБ ВЫДЕЛИЛ БАНКАМ 62,2 МЛРД ЕВРО ДЛЯ АУКЦИОНА TLTRO
Европейский Центральный Банк (ЕЦБ) смог выделить европейским банкам в рамках третьего аукциона второй серии TLTRO (целевые длительные операции рефинансирования) кредит в сумме 62,2 млрд евро. Ранее, в сентябре, в рамках TLTRO ЕЦБ предоставил 45,3 млрд евро.
В оценке Фредерика Дукрозета, старшего экономиста Pictet Wealth Management, повышенный спрос на TLTRO предполагает, что банки имеют большую уверенность в том, что они будут в состоянии вести действие кредитной карты в большем масштабе.
Кредиты в рамках TLTRO имеют нулевые процентные ставки, которые могут опуститься даже до уровня ставки по депозитам ЕЦБ (в настоящее время 0,4 процента), если банки будут соответствовать критериям увеличению объемов кредитования для реального сектора экономики. ЕЦБ хочет таким образом стимулировать инфляцию в еврозоне. Банки, участвующие в этих операциях, могут брать в ЕЦБ кредиты в размере до 30% остатков кредитов, выданных компаниям и потребителям.
РЕШЕНИЯ ЕЦБ ПО-ПРЕЖНЕМУ НЕ ВЛИЯЮТ НА УЛУЧШЕНИЕ СИТУАЦИИ НА РЫНКЕ РЕПО
Доходность немецких 2-летних казначейских бумаг упали в четверг до рекордно низкого уровня — минус 0,78%. Спрос на облигации стран с высокой кредитоспособностью растет, так как, в оценке рынка, они являются привлекательными в качестве залога в операциях репо на финансовом рынке. На прошлой неделе ЕЦБ расширил список учреждений, которые могут принимать в залог под операции репо наличные деньги. Количество наличных денег в операционной в качестве залога под репо не может превышать 50 млрд евро. По мнению некоторых трейдеров, цитируемых анонимно агентством Bloomberg, этого ограничения недостаточно, чтобы снизить спрос на ценные бумаги с более короткими сроками погашения.
В ВЕЛИКОБРИТАНИИ СТАВКИ И TARGET-ЗАКУПКИ БЕЗ ИЗМЕНЕНИЙ
Центральный банк Англии (BoE) сохранил процентные ставки без изменений. Бенчмарковая учетная ставка репо по-прежнему составляет 0,25%. Банк понизил ее на 25 базисных пункта во время августовского заседания банка Англии. Раньше — на уровне 0,50 процента — она находилась с мая 2009 года. Аналитики ожидали, что банк в четверг оставит процентные ставки без изменений. Банк сохранил целевые покупки активов — на уровне 435 млрд фунтов, как и ожидалось. В августе регулятор поднял его до 375 млрд. фунтов.
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК ШВЕЙЦАРИИ ОСТАВИЛ СТАВКИ БЕЗ ИЗМЕНЕНИЙ
Центральный банк Швейцарии (SNB) оставил процентные ставки без изменений. Банк сохранил процентную ставку на рекордно низком уровне — минус 0,75%. Target для 3-месячной LIBOR составляет по-прежнему: от -1,25%. до -0,25%. Аналитики спрогнозировали, что банк не изменит процентные ставки. Банк снова заверил, что будет оставаться активным на финансовом рынке, если возникнет такая необходимость.
PMI В ПРОМЫШЛЕННОСТИ В ЗОНЕ ЕВРО ЛУЧШЕ, ЧЕМ PMI В СФЕРЕ УСЛУГ
Индекс PMI, определяющий конъюнктуру в промышленном секторе зоны евро составил в декабре 54,9 пункта против 53,7 пункта на конец предыдущего месяца, — приводятся предварительные расчеты. Аналитики прогнозировали, что индекс составит 53,7 пункта.
Индекс PMI в секторе услуг зоны евро составил в декабре 53,1 пункта против 53,8 пункта в предыдущем месяце. Аналитики ожидали от индикатора 53,8 пункта.
Индекс PMI composite еврозоны составил в декабре 53,9 пункта против 53,9 пункта на конец предыдущего месяца (прогноз — значение индекса на 53,9 пункта).
Значение индекса PMI выше 50 пунктов означает оживление в экономике.
PMI В ГЕРМАНИИ В ПРОМЫШЛЕННОСТИ И СФЕРЕ УСЛУГ НИЖЕ ОЖИДАНИЙ
Индекс PMI, определяющий конъюнктуру в секторе услуг Германии, изучаемый Markit Economics, составил в декабре 53,8 пункта против 55,1 пункта на конец предыдущего месяца, — говорится в предварительных расчетах. Аналитики прогнозировали, что индекс составит 54,9 пункта.
Индекс PMI, определяющий конъюнктуру в секторе услуг Германии, составил в декабре 53,8 пункта против 55,1 пункта на конец предыдущего месяца. Аналитики ожидали 54,9 пункта.